Доверительное управление акциями и другими ценными бумагами

Доверительный характер управления акциями с помощью траста

На Западе доверительное управление с использованием траста отличается от подобных функций в России. Подобное управление, имеющее доверительный характер, в нашей стране сложнее и многограннее. Начнем с того, что учредитель при передаче ценных бумаг или другого имущества в траст теряет право собственности на него, но его не приобретает в полной мере и управляющий, осуществляющий доверительное управление. Фактически получается, что, осуществляя доверительное управление, он может только распоряжаться имуществом согласно договору траста. Существует также третья сторона сделки - выгодоприобретатели или бенефициары, получающие прибыль от акций. И это не говоря уже об особенном юридическом оформлении данного вида имущества, т. е. самого траста.

В нашей стране передачи прав собственности не происходит – разместив свои доходные бумаги в траст, т. е. в доверительное управление, вы остаетесь их собственником.

Представим, что в вашей собственности – ценные бумаги (акции) компании Coca-Cola на сумму 10 млн. долларов. И вы выбираете эффективный способ защиты своих активов, налоговой оптимизации и планирования передачи накоплений наследникам. Вы передаете доходные бумаги в доверительное управление: помещаете этот пакет акций в траст, находящийся под контролем доверенного лица – trustee. Одновременно вы можете, например, оговорить, что дивиденды от акций или других ценных бумаг должны ежегодно перечисляться равными долями вашим детям. А в случае вашего ухода из жизни договор управления предусматривает, что принадлежащие вам доходные бумаги будут проданы. Так, к примеру, 50% акций распределятся между назначенными вами бенефициарами в установленных пропорциях, а другие 50% ценных бумаг будут перечислены, скажем, в благотворительный фонд вашего имени.

Это весьма упрощенный пример использования траста, и для иллюстрации был взят только один вид ценных бумаг. Но если вы действительно захотите воспользоваться такой формой доверительного управления доходными акциями (независимо от их количества), то наши специалисты все объяснят, ответят на ваши вопросы и организуют самый надежный траст.

Траст в том виде, в котором он существует в английском законодательстве, представляет собой отточенный веками, совершенный доверительный инструмент эффективного управления ценными бумагами.

Этот финансовый инструмент доверительного характера эффективен для решения множества задач, а именно:

• сохранения капитала от растраты наследниками, не имеющими представления о грамотном распоряжении финансами и ценными бумагами;
• снижения налогов;
• сохранения инкогнито владельца акций;
• совместного владения ценными бумагами и многих других.

Что касается финансового управления, имеющего доверительный характер, то помещенные в траст активы могут приносить стабильный доход и вам, и вашим детям, и внукам. Мы осуществляем доверительное управление, опираясь на английское законодательство и опыт его многовекового использования.

Какие услуги по доверительному управлению ценными бумагами мы не оказываем?

В России часто используют договор доверительного управления акциями, когда дело касается ценных бумаг частных компаний, которые не котируются на бирже. Этим, в основном, занимаются юристы, и FCP (Financial Management) Ltd не оказывает помощь в подобном виде инвестиционной деятельности. Как правило, в таком случае подразумевается передача доверенному управляющему прав и обязанностей самого акционера, а за основу соглашения берется договор доверительного управления имуществом. Понятно, что такой доверительный договор не совсем подходит для решения многих вопросов, связанных с акциями и другими видами ценных бумаг, которые котируются на фондовых рынках. Он слишком прост. В то время как управление доверительного характера в том виде, в каком оно существует в англосаксонской системе, предполагает гораздо больше возможностей.